Blockchain/Tahap X · Kitaran penuh/10.1 Apa yang dibawa pulang/Pelajaran 4
Dolar kembali ke Bitcoin
Stablecoin di landasan Bitcoin: kembalinya token dolar tanpa rantaian baru
BahanDokumentasi Aset Lightning Labs TaprootPengumuman Tether mengenai USDT pada Lightning (30 Januari 2025)Pengimbas blok cecair
Ingin tahu
- Apa ciri khusus reka bentuk Bitcoin yang membolehkannya menampung aset luaran sambil tetap menjadi lapisan penyelesaian yang selamat?
- Bagaimanakah protokol Taproot Assets memungkinkan pengeluaran aset tanpa memerlukan pengguna untuk menjalankan validator berasingan?
- Mengapa stablecoin berdasarkan Bitcoin masih mempunyai risiko penerbit walaupun ia beroperasi pada rangkaian yang terdesentralisasi?
Teroka
- Stablecoin bermula daripada Bitcoin pada tahun 2014 melalui Omni dan Tether. Apabila permintaan meningkat, pasaran beralih kepada Ethereum dan Tron untuk prestasi yang lebih tinggi serta yuran yang lebih rendah. Perpindahan ini memisahkan token dolar daripada asal-usulnya, lalu mewujudkan kebergantungan terhadap rangkaian luaran yang membawa masuk set pengesah baru serta risiko jambatan data. Reka bentuk pelaksanaan yang kemudian ini memerlukan pengguna untuk mempercayai mekanisme konsensus tambahan selain daripada proof-of-work milik Bitcoin.
- Pada Januari 2025, Tether mengumumkan pengembalian USDT ke Bitcoin melalui protokol Taproot Assets daripada Lightning Labs. Perkembangan ini menandakan perubahan struktur: token dolar kini boleh diselesaikan menggunakan rangkaian Bitcoin dengan infrastruktur sedia ada. Mekanisme ini membolehkan aset dikeluarkan dan dipindahkan dalam rangkaian Lightning tanpa perlu menggabungkan Bitcoin atau mencipta set pengesah yang berasingan. Penggabungan semula ini menghilangkan keperluan untuk jambatan, yang sejarahnya sering menjadi sasaran utama penjenayah siber.
- Keseimbangan ini masih signifikan. Walaupun Bitcoin menyediakan lapisan penyelesaian, Tether tetap mempunyai kuasa untuk membekukan token tertentu. Kawalan penerbit ke atas alamat-alamat individu bermakna pengguna hanya mempunyai hak tuntutan terhadap penerbit, bukannya pemilikan mutlak ke atas aset tersebut. Risiko penjagaan ini merupakan ciri semula jadi bagi stablecoin yang disokong oleh mata wang fiat, tanpa mengira rangkaian asasnya. Pengguna perlu membezakan antara keselamatan sistem dan risiko pihak lawan berkaitan token tersebut.
- Taproot Assets menyimpan data aset di dalam output Taproot; bukti siapa yang memiliki apa akan dipindahkan ke luar rangkaian dan diperiksa oleh perisian pemilik sendiri (pemverifikasian di pihak klien), dengan merujuk kepada transaksi Bitcoin. Reka bentuk ini memastikan aset diselesaikan secara atomik bersama pembayaran yang sepadan di Lightning Network. Protokol ini menggunakan peraturan konsensus sedia ada Bitcoin untuk proses penyelesaian, sambil membolehkan pengembangan di luar rangkaian demi skala yang lebih besar. Tidak wujud rangkaian aset yang berasingan; rangkaian Bitcoinlah yang mengatur pemindahan tersebut.
- Liquid telah menggunakan USDT selama bertahun-tahun, yang menunjukkan bahawa sidechain boleh menjadi hos untuk stablecoin dengan proses penyelesaian transaksi yang lebih cepat. Namun, pendekatan Taproot Assets berbeza kerana ia disepadukan secara langsung ke dalam ekosistem Lightning tanpa memerlukan blockchain berasingan. Ini mengurangkan risiko serangan yang berkaitan dengan pemindahan aset antara chain. Hasilnya ialah struktur yang lebih efisien, di mana token dolar dapat bergerak bersama pembayaran Bitcoin menggunakan infrastruktur yang sama.
- Untuk mengesahkan integrasi ini, baca pengumuman Tether bertarikh 30 Januari 2025 dan semak dokumentasi Lightning Labs Taproot Assets. Sumber-sumber ini menerangkan spesifikasi teknikal berkaitan cara USDT diselesaikan melalui sistem Lightning. Dengan membandingkan dokumen-dokumen ini dengan pelaksanaan Omni sebelumnya, dapat dilihat evolusi daripada penggunaan metaprotokol kepada sokongan aset natif dalam ekosistem Bitcoin.
Fakta utama
- Tether mengumumkan penggunaan USDT pada Bitcoin dan Lightning melalui Taproot Assets pada 30 Januari 2025.
- Stablecoin pada asalnya dilancarkan pada Bitcoin pada tahun 2014 menggunakan metaprotokol Omni.
- Taproot Assets membenarkan pengeluaran aset dalam Lightning Network tanpa set pengesah yang berasingan.
- Tether masih mempunyai keupayaan untuk membekukan token USDT tertentu, yang menimbulkan risiko pihak lawan penerbit.
- Liquid telah menyokong USDT selama bertahun-tahun sebagai sidechain Bitcoin dengan proses penyelesaian yang lebih cepat.
- Protokol Taproot Assets memanfaatkan peraturan konsensus Bitcoin untuk penyelesaian aset secara atomik.
Latihan sembilan, enam, tiga, satu
9KumpulSenaraikan 9 tempat di mana stablecoin dolar telah dikeluarkan sejak tahun 2014 (rangkaian, sidechain dan lapisan). Catat bila setiap satu mula menggunakannya serta bagaimana pemindahan disahkan.
6KelompokkanKumpulkan 9 pilihan tersebut kepada 6 kategori berdasarkan siapa yang mengesahkan pemindahan: set pengesah mereka sendiri, sebuah persekutuan, penambang Bitcoin serta alat indeksasi, Bitcoin bersama bukti dari pihak klien, saluran Lightning, atau penerbit sahaja.
3SaringKurangkan 6 kumpulan tersebut kepada 3 sebab mengapa token dolar masih ada dalam Bitcoin selepas tahun 2017 dan kini kembali semula.
1KristalkanSeorang pengguna menerima kompromi tertentu dengan menyimpan USDT pada Lightning berbanding Ethereum.
Semakan fakta
Tarikh, angka dan dakwaan telah disemak berbanding dengan sumber yang diterbitkan yang disenaraikan di bawah.
- Tether, 'Tether Brings USDt to Bitcoin's Lightning Network' (30 Jan 2025)
- Lightning Labs, Taproot Assets documentation
- Blockstream, Liquid Network documentation