Direito dos Trusts/Nível IX · Trusts na cadeia/9.3 O círculo completo/Lição 7

Glossário e o caminho de volta para casa

Os três papéis mais uma vez, os termos-chave do curso definidos em um só lugar e sua mensagem de encerramento: os trusts são ferramentas para o cuidado entre gerações.

É educação, não aconselhamento jurídico. O direito dos trusts varia de país para país e de estado para estado, e a estrutura adequada depende da sua situação. Qualquer documento que você assine deve ser elaborado ou revisado por um advogado habilitado na sua região.

O caminho enxuto

A rota mais barata, com menos impostos, mais simples e mais privada que a lei permite, da melhor para a pior. Cada passo indica a regra em que se apoia e a condição que o mantém dentro da lei.

Um testamento revogável oferece evasão do inventário e privacidade a baixo custo, mas sem economia de impostos ou proteção contra credores; seus ativos permanecem no patrimônio tributável e mantêm o reajuste da base (IRC §1014). Ressalva: cobre apenas os ativos efetivamente transferidos para ele.
Doações de até $19.000 por beneficiário em 2026 não exigem declaração de imposto sobre doações, e a isenção básica de $15.000.000 e a isenção GST protegem a maioria das famílias. Ressalva: a isenção GST deve ser alocada a um testamento de longo prazo, ou distribuições posteriores estarão sujeitas ao imposto GST.
Uma cláusula de inalienabilidade em um testamento financiado por terceiros protege o interesse do beneficiário contra credores sem custo adicional (UTC §502). Ressalva: deve restringir tanto a transferência voluntária quanto a involuntária, e não protege nada que o instituidor mantenha para si mesmo (§505).
Para ativos digitais, uma ferramenta online RUFADAA ou cláusula testamentária mais uma carta de instruções não custa nada e cobre tanto moedas custodiadas quanto auto-custodiadas. Ressalva: a lei pode conferir autoridade sobre as moedas, nunca sobre uma chave perdida.

MateriaisNível I deste curso, sobre as três funções, equidade e a história do trustSuas próprias anotações de aulas anteriores, para comparar com as definições aquiA Biblioteca, que reúne todos os documentos citados nas aulas

Curiosidade

Quais são os três papéis presentes em todo trust, independentemente do nome que se lhe dê?
Por que países sem o sistema de equidade inglês criaram seus próprios dispositivos para deter propriedade em benefício de terceiros?
O que um fundo familiar, um waqf e um fideicomiso têm em comum?

Explorar

Todo trust tem três papéis. O instituidor cria e financia o trust com seus próprios bens; nos EUA, o instituidor pode ser chamado de grantor ou trustor. O trustee detém a titularidade legal dos bens do trust e os administra, não para si mesmo, mas para os beneficiários e dentro dos termos do trust. O beneficiário detém o interesse benéficico, ou seja, o direito aos benefícios da propriedade. Uma mesma pessoa pode ocupar mais de um papel, mas se o único trustee for também o único beneficiário de todos os interesses presentes e futuros, a titularidade legal e a benéfica se fundem e o trust termina.
Um fiduciário é uma pessoa que deve agir no interesse de outrem, e não no seu próprio; o trustee é o exemplo clássico, devendo cumprir deveres de lealdade, prudência e imparcialidade (lição 1.1.6). A equidade é o conjunto de regras desenvolvido pela Court of Chancery inglesa para corrigir resultados injustos do common law, e foi nela que o trust se desenvolveu (lição 1.2.5). Um trust revogável é aquele que o instituidor pode alterar ou encerrar; ele não oferece proteção contra os próprios credores do instituidor e, nos EUA, seus ativos ainda são computados no patrimônio tributável do instituidor. Um trust irrevogável geralmente não pode ser alterado pelo instituidor sozinho.
Dois termos provêm da legislação tributária federal dos EUA. Um grantor trust é aquele cujo instituidor (grantor) é tratado como seu proprietário para fins do imposto de renda federal, nos termos das regras do grantor trust, IRC §§671–679, porque o instituidor, ou em alguns casos o cônjuge deste, mantém certos interesses ou poderes; sua renda é declarada na própria declaração de imposto de renda do instituidor, embora o trustee detenha a titularidade legal (lição 5.1.5). O imposto sobre transferências que pulam uma geração (GST), em sua forma atual desde a Lei de Reforma Tributária de 1986, é um imposto federal autônomo aplicado a transferências que pulam uma geração, como de avós para netos; a isenção do GST é de US$ 15 milhões por pessoa em 2026 (lição 5.3.2).
Uma cláusula anti-cessão impede que o beneficiário venda ou penhore seu interesse e impede que os credores do beneficiário tenham acesso a ele antes de seu pagamento; nos termos da seção 502 do Uniform Trust Code, ela deve restringir tanto a transferência voluntária quanto a involuntária, e, segundo a seção 505, não protege o dinheiro do próprio instituidor em um trust criado para benefício dele mesmo. Em um trust discricionário, o trustee decide se, quando e quanto cada beneficiário receberá, dentro dos termos do trust. Um domestic asset protection trust (DAPT) é um trust irrevogável no qual o instituidor também é beneficiário discricionário, criado sob uma lei estadual que permite que a cláusula anti-cessão proteja o interesse do instituidor contra seus próprios credores.
Outros sistemas jurídicos possuem seus próprios dispositivos. O waqf é uma doação islâmica: propriedade dedicada permanentemente a um fim específico, cuja renda ou uso vai para os beneficiários (lição 1.2.2). Na fiducie, introduzida na França em 2007, o constituant transfere ativos a um fiduciaire, que os detém separadamente de seus próprios bens para um fim determinado em benefício dos beneficiários (lição 8.2.1). No fideicomiso, principal dispositivo semelhante ao trust na América Latina, o fideicomitente transfere ativos a um fiduciario, que os detém para um fim específico em benefício de um fideicomisario (lição 8.2.6). A Convenção de Haia sobre Trusts, celebrada em 1º de julho de 1985 e em vigor desde 1º de janeiro de 1992, estabelece regras comuns para os Estados contratantes no que diz respeito ao reconhecimento dos trusts (lição 1.2.7).
A RUFADAA, a Lei Revista de Acesso Fiduciário Uniforme a Ativos Digitais, aprovada pela Comissão de Leis Uniformes em 2015 e implementada na maioria dos estados dos EUA, regula quando os custodiantes, como provedores de e-mail, devem divulgar os ativos digitais de um usuário a um fiduciário (lição 9.1.5). Por trás de todos esses termos há uma ideia central: um trust permite que alguém detenha propriedades em nome de outros, sob obrigações que podem ser impostas por um tribunal, de modo que o cuidado com uma criança, um parente com deficiência, um cônjuge sobrevivente ou uma causa possa continuar quando quem os concede já não puder mais fazê-lo. Os trusts são ferramentas, não garantias: as leis variam de lugar para lugar, os impostos mudam e esses mecanismos de proteção podem falhar. Usados com cuidado, eles permitem que o cuidado seja transmitido entre gerações.

Fatos-chave

Um trust tem três papéis: o instituidor o cria e o financia, o trustee detém a titularidade legal e o administra, e o beneficiário detém o interesse benéficico.
Se o único trustee for também o único beneficiário de todos os interesses presentes e futuros, a titularidade legal e a benéfica se fundem e o trust termina.
Um trust revogável pode ser alterado ou encerrado pelo instituidor e não oferece proteção contra os próprios credores do instituidor; um trust irrevogável geralmente não pode ser alterado pelo instituidor sozinho.
Um grantor trust é tratado como pertencente ao instituidor para fins do imposto de renda federal dos EUA, nos termos das seções 671–679 do IRC; o imposto GST, em sua forma atual desde 1986, tributa transferências que pulam uma geração.
Um DAPT é um trust irrevogável no qual o instituidor também é beneficiário discricionário, criado sob uma lei estadual que permite que a cláusula anti-cessão proteja o interesse do instituidor contra seus próprios credores.
A Convenção de Haia sobre Trusts foi celebrada em 1º de julho de 1985 e entrou em vigor em 1º de janeiro de 1992.

Exercício nove, seis, três, um

9ReunirListe até 9 termos deste glossário ou de uma fonte que você esteja lendo (algumas fontes apresentam menos), como instituidor, fiduciário, cláusula anti-cessão, grantor trust, waqf ou RUFADAA, com uma breve definição de cada um.

6AgruparClassifique-os em 6 categorias: papéis, deveres e equidade, alteração de um trust, proteção contra credores, legislação tributária dos EUA e leis sobre ativos digitais, e dispositivos e regras de outros sistemas jurídicos.

3DestilarReduza as 6 categorias para 3 grupos: quem está envolvido, quais deveres e proteções se aplicam e qual lei rege.

1CristalizarEscreva uma frase explicando, com suas próprias palavras, como um trust pode transmitir o cuidado por alguém ao longo das gerações.

Verificação de fatos

Datas, números e afirmações verificados com as fontes publicadas listadas abaixo.

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