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Trustrecht/Niveau V · Steuer und Vermächtnis/5.1 Erb- und Schenkungsteuer/Lektion 6

Ratenverkäufe an Grantor-Trusts

Wie ein Verkauf von Vermögenswerten an einen Grantor Trust gegen einen Schuldschein funktioniert, warum er nicht als Verkauf besteuert wird und welche Risiken Planer abwägen.

Bildung statt Rechtsberatung. Das Trustrecht variiert von Land zu Land und von Bundesstaat zu Bundesstaat; die richtige Struktur hängt von Ihrer persönlichen Situation ab. Alles, was Sie unterzeichnen, sollte von einem qualifizierten Anwalt an Ihrem Wohnsitz erstellt oder geprüft werden.

Der schlanke Weg

Der günstigste, steuerärmste, einfachste und diskreteste Weg, den das Recht erlaubt – das Beste zuerst. Jeder Schritt nennt die Regel, auf der er beruht, und die Bedingung, unter der er rechtmäßig bleibt.

  1. Für einen Nachlass unter der Grundfreibetragsgrenze von 15.000.000 US-Dollar für das Jahr 2026 ist kein Verkauf erforderlich: Wachstumsaktiva, die bis zum Tod gehalten werden, erhalten eine Basisanpassung (Basis-Step-up) gemäß §1014; Aktiva, die in einen Grantor Trust verkauft werden, verlieren diese Anpassung gemäß Rev. Rul. 2023-2. Die Freibetragsgrenzen der Bundesstaaten für Erbschaftssteuer können deutlich niedriger liegen.
  2. Ein einfachere zulässige Methode zur Festlegung (Freeze) ist die Schenkung im Rahmen des jährlichen Freibetrags von 19.000 US-Dollar für das Jahr 2026 oder die Nutzung eines Teils der Grundfreibetragsgrenze von 15.000.000 US-Dollar auf dem Formular 709; dies vermeidet Kosten für Schuldscheine, Bewertungen und Prüfungen, wobei die geschenkten Aktiva jedoch die Basis des Schenkers beibehalten.
  3. Wenn ein Verkauf gewählt wird, ist ein Verkauf an einen vollständig als Grantor Trust qualifizierten Trust kein steuerpflichtiger Verkauf (Rev. Rul. 85-13), sodass weder ein Gewinn noch steuerpflichtige Zinsen anfallen; der Schuldschein muss mindestens den AFR (Applicable Federal Rate) tragen: für Oktober 2026 4,25 % kurzfristig, 4,61 % mittelfristig und 5,22 % langfristig.
  4. Bewerten Sie schwer bewertbare Aktiva und bestücken Sie den Trust mit echtem Eigenkapital, was häufig als etwa 10 % zitiert wird (eine Konvention, keine Regel); ein zu niedrig angesetzter Preis ist eine Schenkung, und eine geringe Kapitalausstattung lädt die IRS ein, Argumente unter §2036 oder §2702 vorzubringen.
  5. Die Technik lohnt sich nur, wenn die Aktiva den AFR übersteigen; sie hat keine gesetzliche Billigung, und ob der Tod des Treugebers (Grantors) vor der Rückzahlung des Schuldscheins eine Einkommensteuer auf den Verkauf auslöst, ist noch ungeklärt.

MaterialienDie monatliche Tabelle des IRS mit den Applicable Federal Rates (AFRs), kostenlos auf irs.govDer Text von IRC §§671–679, den Grantor-Trust-Regeln, kostenlos auf law.cornell.eduLektion 5.1.5 über Grantor Trusts und die „intentionally defective“ Gestaltung

Neugier

  1. Warum wird ein Verkauf an den eigenen Grantor-Trust des Verkäufers nicht als Verkauf besteuert?
  2. Was passiert, wenn der Verkäufer stirbt, solange der Schuldschein noch nicht beglichen ist?
  3. Was bringt den IRS dazu, den Schuldschein als echte Schuld und nicht als verdeckte Schenkung zu behandeln?

Erkunden

  1. Ein Intentionally Defective Grantor Trust (IDGT) ist ein unwiderruflicher Trust, der so gestaltet ist, dass er für die Nachlasssteuer des US-Bundes außerhalb des Nachlasses des Treugebers liegt, während seine Erträge nach den Grantor-Trust-Regeln beim Treugeber besteuert werden (IRC §§671–679; Lektion 5.1.5). Bei einem Ratenverkauf verkauft der Treugeber Vermögenswerte mit erwartetem Wertzuwachs, etwa Anteile an einem Familienunternehmen, an den IDGT gegen einen Schuldschein. Der Nachlass des Treugebers hält dann den Schuldschein mit festem Wert, während der Wertzuwachs über dem Zinssatz des Schuldscheins im Trust entsteht.
  2. Für die Einkommensteuer werden der Treugeber und der Trust als derselbe Steuerpflichtige behandelt. Revenue Ruling 85-13 entschied, dass eine Übertragung zwischen Treugeber und Trust nicht als Verkauf anerkannt wird, wenn der Treugeber als Eigentümer des gesamten Trusts behandelt wird. Der Verkauf erzeugt daher keinen Veräußerungsgewinn, und die Zinsen auf den Schuldschein sind beim Treugeber kein steuerpflichtiges Einkommen und beim Trust nicht abzugsfähig. Der Trust übernimmt die Kostenbasis des Treugebers für die Vermögenswerte. Der Treugeber zahlt weiterhin Einkommensteuer auf die eigenen Erträge des Trusts; Revenue Ruling 2004-64 entschied, dass diese Zahlung keine Schenkung ist.
  3. Um eine Schenkung zu vermeiden, sollte der Preis dem Verkehrswert der Vermögenswerte entsprechen, und der Schuldschein sollte mindestens zum Applicable Federal Rate (AFR) für seine Laufzeit verzinst werden, den der IRS monatlich veröffentlicht. Schuldscheine sehen oft reine Zinszahlungen und eine abschließende „Balloon“-Zahlung des Kapitals vor. Schwer zu bewertende Vermögenswerte wie Anteile an nicht börsennotierten Unternehmen werden in der Regel gutachterlich bewertet, denn wenn der IRS später nachweist, dass die Vermögenswerte mehr wert waren als der Preis, kann die Differenz als Schenkung des Treugebers behandelt werden.
  4. Praktiker statten den Trust häufig zunächst mit einer gesonderten Anschubschenkung („Seed Gift“) aus, oft mit etwa 10 % des Werts der zu verkaufenden Vermögenswerte angegeben, damit der Trust eigenes Kapital zur Absicherung der Schuld hat. Diese Zahl ist eine Konvention der Praxis, keine Regel aus dem Code, den Verordnungen oder einem Ruling des IRS. Ohne ausreichendes Eigenkapital oder andere Sicherheiten kann der IRS argumentieren, dass der Schuldschein keine echte Schuld ist und der Treugeber sich der Sache nach ein Recht an den verkauften Vermögenswerten vorbehalten hat, wodurch IRC §2036 oder §2702 ins Spiel kommen könnten.
  5. Ein Tod während der Laufzeit des Schuldscheins wirft mehrere Fragen auf. Der unbezahlte Schuldschein einschließlich aufgelaufener Zinsen gehört zum Bruttonachlass des Treugebers. Die Vermögenswerte im Trust bleiben außerhalb des Nachlasses, doch Revenue Ruling 2023-2 entschied, dass Vermögenswerte in einem Grantor Trust, die nicht zum Bruttonachlass des Treugebers gehören, beim Tod keine aufgestockte Kostenbasis nach IRC §1014 erhalten. Ob ein Tod vor Tilgung des Schuldscheins Einkommensteuer auf den früheren Verkauf auslöst, ist ungeklärt; die Fachliteratur ist uneins, und kein Gesetz und kein Ruling beantwortet die Frage unmittelbar.
  6. Kein Gesetz und keine Verordnung billigt den Ratenverkauf an einen Grantor Trust ausdrücklich. Er beruht auf Revenue Ruling 85-13 und langjähriger Praxis, und der IRS hat einige Verkäufe vor Gericht angegriffen, wobei mehrere Fälle vor einer Entscheidung durch Vergleich endeten. Planer halten ihn allgemein für eine aggressive Technik, vor allem wenn die Anschubschenkung gering ist oder die Vermögenswerte schwer zu bewerten sind. Sein Nutzen hängt davon ab, dass die Vermögenswerte stärker wachsen als der AFR; tun sie das nicht, kann der Trust Mühe haben, den Schuldschein zu tilgen. Diese Lektion beschreibt, wie die Technik funktioniert; sie empfiehlt nicht, sie zu nutzen.

Kernfakten

  • Rev. Rul. 85-13: Wird ein Treugeber als Eigentümer des gesamten Trusts behandelt, wird eine Übertragung zwischen Treugeber und Trust für die Einkommensteuer nicht als Verkauf anerkannt.
  • Der Schuldschein bei einem Ratenverkauf an einen Grantor Trust wird üblicherweise mindestens zum monatlich veröffentlichten Applicable Federal Rate (AFR) des IRS verzinst.
  • Eine Anschubschenkung („Seed Gift“) von etwa 10 % des verkauften Werts ist eine Konvention der Praxis, keine Anforderung des Code, der Verordnungen oder eines Rulings des IRS.
  • Stirbt der Treugeber während der Laufzeit des Schuldscheins, gehört der unbezahlte Schuldschein zum Bruttonachlass, während das Trustvermögen außerhalb bleibt.
  • Rev. Rul. 2023-2: Vermögenswerte in einem Grantor Trust, die nicht zum Bruttonachlass des Treugebers gehören, erhalten beim Tod keine Aufstockung der Kostenbasis nach IRC §1014.
  • Rev. Rul. 2004-64: Die Zahlung der Einkommensteuer auf die Erträge eines Grantor Trusts durch den Treugeber ist keine Schenkung an die Begünstigten des Trusts.

Übung neun, sechs, drei, eins

9SammelnNennen Sie bis zu 9 Fakten über einen Ratenverkauf an einen Grantor Trust, über den Sie lesen (manche Listen sind kürzer), etwa die verkauften Vermögenswerte, ihren Schätzwert, die Anschubschenkung (Seed Gift), den Betrag des Schuldscheins, den Zinssatz, die Laufzeit des Schuldscheins oder die Begünstigten des Trusts.
6GruppierenOrdnen Sie sie in 6 Kategorien ein: verkaufte Vermögenswerte, Bewertung, Anschubschenkung und Eigenkapital des Trusts, Bedingungen des Schuldscheins, Grantor-Trust-Status sowie Fakten, bei denen Sie unsicher sind.
3VerdichtenReduzieren Sie die 6 Kategorien auf 3 Gruppen: Fakten, die dafür relevant sind, ob der Schuldschein eine echte Schuld ist, Fakten, die für die Schenkungsteuer relevant sind, und Fakten, die dafür relevant sind, was geschieht, wenn der Treugeber während der Laufzeit des Schuldscheins stirbt.
1KristallisierenErklären Sie in einem Satz mit eigenen Worten, warum ein Verkauf an einen Grantor Trust für die Einkommensteuer unbeachtet bleiben, für die Nachlasssteuer aber dennoch zählen kann.

Faktcheck

Datumsangaben, Zahlen und Behauptungen wurden mit den unten aufgeführten veröffentlichten Quellen abgeglichen.

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