Derecho cripto/Nivel I · Qué es lo cripto ante la ley/1.2 Las etiquetas/Lección 2

Dinero y moneda de curso legal

La diferencia entre lo que la gente usa como dinero, lo que una ley llama dinero y la moneda de curso legal, y por qué las criptomonedas quedan en lugares distintos en cada caso.

Esto es educación, no asesoramiento legal, fiscal ni de inversión. El derecho cripto varía entre países y estados, y cambia con frecuencia. Antes de actuar, verifica las normas vigentes donde vives con un abogado o asesor fiscal calificado.

La vía ligera

La ruta más barata, con menos impuestos, más sencilla y más privada que permite la ley, de mejor a peor. Cada paso indica la norma en que se apoya y la condición que la mantiene dentro de la ley.

Toda compra hecha con criptoactivos es una disposición gravable, porque el IRS dice que no son moneda y no existe exención de minimis; la forma lícita más barata de pagar es gastar monedas cuya base esté cerca de su valor, como stablecoins en dólares compradas a 1 dólar.
Al gastar monedas volátiles, elige lotes específicos con la base más alta mediante identificación adecuada conforme a Treas. Reg. §1.1012-1(j) para mantener pequeña la ganancia; para monedas en poder de un corredor, el lote debe identificarse a más tardar en el momento de la venta.
Pagar en dólares y conservar criptoactivos revalorizados, y luego mantenerlos más de un año, puede llevar la ganancia al tramo del 0 % de 2026 hasta 49.450 dólares de ingreso gravable para solteros; gastarlos antes convierte la ganancia en de corto plazo, a tasas ordinarias.
Los comerciantes y las personas no necesitan licencia para aceptar criptoactivos por sus propios bienes conforme a FinCEN FIN-2013-G001; la condición es que lo recibido es ingreso a valor justo de mercado en el día de recepción, declarable incluso sin Form 1099.

Materiales31 U.S.C. §5103, la ley estadounidense sobre moneda de curso legal (en law.cornell.edu)Guía de FinCEN FIN-2013-G001 sobre personas que administran, intercambian o utilizan monedas virtualesPreguntas frecuentes de la Reserva Federal sobre si las empresas deben aceptar efectivoEl comunicado de prensa del FMI del 18 de diciembre de 2024 sobre El Salvador

Curiosidad

Si la gente paga cosas con bitcoin, ¿por qué no es moneda de curso legal?
¿Algún país ha obligado alguna vez a las tiendas a aceptar criptomonedas, y lo sigue haciendo?
¿Puede un tribunal considerar dinero a las criptomonedas aunque no sean moneda de curso legal?

Explorar

Tres conceptos suelen confundirse. Los economistas llaman “dinero” a aquello que funciona como medio de cambio, unidad de cuenta y reserva de valor. La moneda de curso legal es mucho más limitada: es lo que la ley establece como pago válido de una deuda. Además, muchas leyes utilizan las palabras “dinero” o “fondos” para sus propósitos, como regular a las empresas de pagos o sancionar el lavado de dinero. Las criptomonedas pueden encajar dentro de uno de estos conceptos y fuera de otro. Por eso, la pregunta “¿es el bitcoin dinero?” no tiene una respuesta legal única; la pregunta útil es “¿dinero según qué ley?”.
En los Estados Unidos, 31 U.S.C. §5103 establece que las monedas y billetes estadounidenses, incluidos los billetes de la Reserva Federal, “son moneda de curso legal para todas las deudas, cargos públicos, impuestos y cuotas”. Incluso eso es más débil de lo que suena. La Reserva Federal explica que ninguna ley federal exige a una empresa privada, persona u organización aceptar billetes o monedas como pago, aunque la legislación estatal pueda disponer lo contrario. Los tokens criptográficos no son moneda de curso legal en Estados Unidos en absoluto. Cuando el IRS emitió la Notice 2014-21, señaló que las monedas virtuales “no tienen estatus de moneda de curso legal en ninguna jurisdicción”; eso era cierto en 2014, pero no por mucho tiempo.
Los reguladores estadounidenses siguen considerando las criptomonedas como algo similar al dinero para algunos fines. En la guía FIN-2013-G001 del 18 de marzo de 2013, la Financial Crimes Enforcement Network (FinCEN), el organismo del Tesoro encargado de combatir el lavado de dinero, definió la “moneda real” como la moneda de curso legal que circula y es aceptada habitualmente, y señaló que las monedas virtuales carecen de algunos de esos atributos. Luego describió a las “monedas virtuales convertibles” como aquellas que tienen un valor equivalente en moneda real o que actúan como sustituto de ella. Las empresas que las transmiten pueden considerarse transmisores de dinero (lección 5.2.1). En cuanto a los impuestos, por el contrario, el IRS afirma que la moneda virtual no es una moneda que pueda generar ganancias o pérdidas en moneda extranjera.
Los tribunales también han considerado al bitcoin como dinero cuando una ley utiliza esa palabra. En el caso United States v. Faiella (S.D.N.Y. 2014), un juez federal determinó que el bitcoin cuenta como dinero para el delito federal de operar un negocio de transferencia de fondos sin licencia, ya que puede comprarse con moneda corriente, funciona como denominador de valor y se utiliza para realizar transacciones financieras. El 24 de julio de 2020, en el caso United States v. Harmon, la jueza presidenta (Chief Judge) Beryl Howell del tribunal federal de Washington, D.C., sostuvo que el bitcoin es dinero según la Money Transmitters Act del Distrito de Columbia, en un caso relacionado con un servicio de “mezcla” de bitcoin llamado Helix.
Un país sí hizo del bitcoin moneda legal. La Ley del Bitcoin de El Salvador, aprobada el 9 de junio de 2021, entró en vigor el 7 de septiembre de 2021 y obligaba a las empresas a aceptar el bitcoin. En diciembre de 2024, el gobierno llegó a un acuerdo a nivel técnico con el Fondo Monetario Internacional para un programa de préstamos, según el cual la aceptación privada del bitcoin pasaría a ser voluntaria, los impuestos se pagarían únicamente en dólares estadounidenses y el estado iría desmontando gradualmente su billetera Chivo. Los legisladores modificaron la ley en enero de 2025 para ponerlo en práctica. Este retroceso se aborda en la lección 8.1.5; muestra que se puede otorgar el estatus de moneda de curso legal y, en gran medida, retirarlo posteriormente.
El dinero emitido directamente por un banco central en formato digital se denomina moneda digital del banco central (CBDC). Una orden ejecutiva de los Estados Unidos firmada el 23 de enero de 2025 prohíbe a las agencias federales tomar medidas para establecer, emitir o promover una CBDC, y pone fin a cualquier plan en curso al respecto. Las stablecoins emitidas por entidades privadas constituyen una categoría separada (lección 1.2.5), y la GENIUS Act considera ilegal comercializar una de ellas de tal manera que una persona razonable piense que es moneda de curso legal. Una comprobación práctica: cuando alguien diga que un token “se acepta como dinero”, pregunta a qué ley se refiere, en qué país y si alguien está obligado a aceptarlo.

Datos clave

Conforme a 31 U.S.C. §5103, las monedas y los billetes de EE. UU., incluidos los billetes de la Reserva Federal, son moneda de curso legal para todas las deudas, cargos públicos, impuestos y cuotas.
La Reserva Federal afirma que ninguna ley federal exige que una empresa privada acepte billetes o monedas como pago por bienes o servicios.
La guía de FinCEN FIN-2013-G001, emitida el 18 de marzo de 2013, describe la moneda virtual convertible como aquella que tiene un valor equivalente en moneda real o que actúa como sustituto de ella.
En United States v. Harmon, resuelto el 24 de julio de 2020, el tribunal federal de distrito de Washington, D.C., dictaminó que el bitcoin es dinero conforme a la Money Transmitters Act del Distrito de Columbia.
La Ley Bitcoin de El Salvador entró en vigor el 7 de septiembre de 2021, y una enmienda de enero de 2025 hizo voluntaria la aceptación del bitcoin por parte del sector privado.
Una orden ejecutiva de EE. UU. firmada el 23 de enero de 2025 prohíbe a las agencias federales establecer, emitir o promover una moneda digital del banco central.

Ejercicio nueve, seis, tres, uno

9ReunirEnumera hasta 9 formas en que tú o personas que conoces han pagado algo en el último año, como efectivo, tarjeta de débito, transferencia bancaria, aplicación de pago, tarjeta de regalo, stablecoin o bitcoin.

6AgruparClasifícalas en 6 categorías: moneda de curso legal, dinero bancario, saldo de una empresa de pagos, stablecoins, otros criptoactivos y todo lo que no encaje.

3DestilarReduce las 6 categorías a 3 grupos: pagos que un vendedor debe aceptar legalmente para saldar una deuda, pagos que un vendedor puede elegir aceptar y pagos cuyo estatus legal no tienes claro.

1CristalizarEscribe una oración explicando, con tus propias palabras, cómo algo puede considerarse “dinero” según una ley sin ser moneda de curso legal.

Verificación de hechos

Fechas, cifras y afirmaciones verificadas con las fuentes publicadas que se enumeran a continuación.

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