MSTR Cat

Криптоправо/Уровень I · Криптоактивы с точки зрения закона/1.1 Почему закон добирается до крипты/Урок 4

Юрисдикция: чьё право применяется к монете без границ

Почему сеть, работающая везде, всё равно подчиняется конкретным странам и как суды решают, где происходит криптотранзакция.

Это образовательный материал, а не юридическая, налоговая или инвестиционная консультация. Законодательство о криптоактивах различается от страны к стране и от штата к штату и часто меняется. Прежде чем действовать, уточните действующие правила по месту жительства у квалифицированного юриста или налогового консультанта.

Экономный путь

Самый дешёвый, с наименьшими налогами, самый простой и самый приватный путь, который допускает закон, — от лучшего к худшему. Для каждого шага указано, на какой норме он основан и при каком условии остаётся законным.

  1. Для граждан США нет налоговой схемы с нулевым налогом без отказа от гражданства: доход по всему миру остаётся облагаемым, а «охваченные эмигранты» (covered expatriates) сталкиваются с налогом на выезд по §877A на нереализованную прибыль. Экономный путь — держать активы более года ради ставки 0 % на долгосрочный прирост в 2026 году, до 49 450 долларов США налогооблагаемого дохода для одиноких лиц.
  2. Лица, не являющиеся гражданами США, могут на законных основаниях получить нулевое налогообложение долго хранимых монет через место жительства: Германия освобождает от налога частные продажи при сроке владения более года (§23 EStG), Португалия — прирост по криптоактивам, удерживаемым 365 дней или дольше. Условие: подлинная налоговая резиденция и налоги при выезде в стране, которую вы покидаете.
  3. Швейцария, как правило, не облагает налогом прирост частных инвесторов по криптоактивам, а в ОАЭ нет подоходного налога с физических лиц; тем не менее и там что-то облагается или подлежит отчётности: действует кантональный налог на имущество в Швейцарии, а платформы ОАЭ начинают отчётность по CARF о резидентстве и деятельности, с международными криптобиржами с 2028 года.
  4. Использование поставщика, имеющего лицензию там, где вы живёте, например фирмы с разрешением MiCA в ЕС, стоит не дороже и сохраняет за вами местного регулятора и суд; иностранные счета по-прежнему влекут отчётность по FBAR или Form 8938 для лиц США при превышении пороговых значений.

МатериалыMorrison v. National Australia Bank, 561 U.S. 247 (2010), дело Верховного суда о том, насколько далеко простирается законодательство США о ценных бумагахЗаключение Второго апелляционного округа по делу Williams v. Binance (No. 22-972, 8 марта 2024 г.)Пресс-релиз Министерства юстиции США о признании вины Binance (21 ноября 2023 г.)Условия использования криптобиржи, которой вы пользуетесь, на разделах о стороне договора, применимом праве и спорах

Любопытство

  1. Если у монеты нет родной страны, право какой страны к ней применяется?
  2. Может ли страна наказать криптобиржу, у которой нет там офиса?
  3. Где «происходит» сделка, если покупатель, продавец и серверы находятся в разных местах?

Исследование

  1. Юрисдикция — это власть страны или штата устанавливать правила для лица или транзакции, судить их или принудительно применять к ним закон. Публичный блокчейн работает на компьютерах по всему миру, но право привязано не к самой сети. Оно привязано к людям, компаниям, клиентам, банковским счетам, серверам и транзакциям, и все они где-то находятся. В итоге одну и ту же деятельность могут претендовать регулировать сразу несколько стран: та, где вы живёте, та, где зарегистрирована криптобиржа, и та, где находятся её клиенты или компьютеры. «Отсутствие границ» обычно означает, что применяется больше законов, а не меньше.
  2. Самая распространённая связь — обслуживание резидентов страны. 21 ноября 2023 года Binance, тогда крупнейшая в мире криптобиржа, признала себя виновной в США по обвинениям, включая нарушения Закона о банковской тайне (Bank Secrecy Act), отказ зарегистрироваться как бизнес по денежным переводам и нарушения санкций, и согласилась заплатить более 4 млрд долларов США. Министерство юстиции заявило, что с августа 2017 года по октябрь 2022 года пользователи из США совершили на платформе операции на триллионы долларов. FinCEN Минфина наложила 3,4 млрд долларов США, а OFAC — 968 млн долларов США в рамках согласованного мирового соглашения. Заместитель генерального прокурора сформулировал принцип так: «если вы обслуживаете клиентов из США, вы должны соблюдать закон США».
  3. Суды также спрашивают, где совершается транзакция. В деле Morrison v. National Australia Bank, решённом 24 июня 2010 года, Верховный суд постановил, что основная американская норма против мошенничества с ценными бумагами, раздел 10(b) Закона о ценных бумагах и биржах (Securities Exchange Act), охватывает не всякое мошенничество, имеющее какую-то связь с США. Она распространяется на ценные бумаги, обращающиеся на американских биржах, и на внутренние сделки с другими ценными бумагами. Затем нижестоящие суды стали выяснять, где возникла «безотзывная обязанность» («irrevocable liability»), то есть где стороны оказались связаны сделкой или где перешло право собственности. Этот критерий теперь определяет исход многих криптодел.
  4. В деле Williams v. Binance, решённом 8 марта 2024 года, американские покупатели токенов подали иск к Binance по законам США о ценных бумагах. Binance описывала себя как работающую «децентрализованным образом» для пользователей более чем в 180 странах. Второй апелляционный округ постановил, что покупатели правдоподобно утверждали о внутренних сделках, поскольку их ордера были поданы из США и сопоставлены на серверах, в основном расположенных там, так что стороны оказались связаны сделкой в США. Суд отменил прекращение дела и вернул его на новое рассмотрение. Это было решение на ранней стадии, основанное на утверждениях покупателей, а не окончательный вывод.
  5. Другие страны применяют собственные критерии. Налогообложение обычно следует за местом вашего проживания (урок 7.2.6). Европейский союз требует, чтобы поставщики криптоуслуг, обслуживающие клиентов из ЕС, имели разрешение по MiCA, с узким исключением, когда клиент по собственной инициативе обращается к иностранной фирме (урок 3.3.7). Суды в некоторых странах заморозили криптоактивы, принадлежащие «неустановленным лицам» («persons unknown») (урок 9.3.5). Условия договора добавляют ещё один уровень: условия криптобирж обычно выбирают применимое право и форум, часто арбитраж (урок 9.3.2), что может определять, где клиент вправе подать иск, но не может остановить регулятора или прокурора.
  6. Практическая проверка для любого сервиса, которым вы пользуетесь: откройте его условия и запишите точное юридическое лицо, с которым вы заключаете договор, страну, где оно зарегистрировано, право, выбранное для регулирования условий, и порядок разрешения споров. Затем проверьте, имеет ли это лицо лицензию или регистрацию там, где вы живёте, по публичному реестру вашего регулятора. Если юридическое лицо, его лицензия и ваша страна проживания не совпадают, может оказаться, что ни один местный регулятор не надзирает за этим бизнесом, а спор придётся вести за рубежом. Урок 8.1.1 показывает, как федеральный уровень и уровень штатов США накладываются на это.

Ключевые факты

  • 21 ноября 2023 года Binance признала себя виновной в США по обвинениям в нарушении Закона о банковской тайне, в осуществлении денежных переводов без лицензии и в нарушении санкций и согласилась заплатить более 4 млрд долларов США.
  • В рамках согласованного мирового соглашения с Binance FinCEN наложила 3,4 млрд долларов США, а OFAC — 968 млн долларов США.
  • Дело Morrison v. National Australia Bank, 561 U.S. 247, было решено 24 июня 2010 года.
  • Morrison ограничивает действие раздела 10(b) ценными бумагами, обращающимися на американских биржах, и внутренними сделками с другими ценными бумагами.
  • В деле Williams v. Binance (2d Cir., 8 марта 2024 г.) суд постановил, что американские покупатели правдоподобно утверждали о внутренних сделках, поскольку безотзывная обязанность возникла в США.
  • Суд по делу Williams v. Binance опирался на утверждения о том, что ордера покупателей сопоставлялись на серверах, в основном расположенных в США.

Упражнение девять, шесть, три, один

9СобратьПеречислите до 9 мест, связанных с вашей собственной криптоактивностью или с известным вам примером: где вы живёте, где зарегистрирован каждый сервис, где находятся его серверы или сотрудники и где находятся люди, с которыми вы торгуете.
6СгруппироватьРазделите их на 6 категорий: ваше место жительства, ваша налоговая резиденция, юридическое лицо сервиса, его лицензии, заявленное им применимое право и места, в которых вы не уверены.
3Выделить главноеСведите 6 категорий к 3 группам: юрисдикции, которые явно применяются, юрисдикции, которые могут применяться, и пробелы, где, судя по всему, ни один регулятор не осуществляет надзор.
1КристаллизоватьНапишите 1 предложение, объясняющее своими словами, почему «не знающая границ» монета может одновременно подпадать под право нескольких стран.

Проверка фактов

Даты, цифры и утверждения были проверены по приведенным ниже опубликованным источникам.

Открыть в интерактивной академии →

EN PT ES ZH JA KO DE FR MS