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信託法/レベル VI · 保護/6.3 詐欺、倫理、そして限界/レッスン 4

破産と10年間の遡及適用

米国の破産財団に含まれるもの、なぜ浪費信託やERISAプランは通常除外されるのか、§548(e)が10年間にわたって自己設定型信託に遡及適用される仕組み、そして破産法が一部の住宅免除額を制限している理由。

これは教育であり、法的助言ではありません。信託法は国や州によって異なり、適切な構造はあなたの状況に依存します。あなたが署名するものはすべて、お住まいの地域の資格を持った弁護士による起草またはレビューを受けるべきです。

最小コストの道

法律が認める範囲で、最も安く、税負担が最も軽く、最も簡単で、最もプライバシーを守れる方法を、優先順に示します。各ステップには根拠となるルールと、合法であり続けるための条件を記しています。

  1. ERISAプランおよびIRAを活用する：これらの計画は遺産から除外される（Patterson v. Shumate, 1992年）であり、IRAは2025年4月1日以降の事件において1,711,975ドルまで免除対象となる。ロールオーバー、SEPおよびSIMPLEには上限がない。注意点：相続されたIRAは連邦レベルでは免除対象外である（Clark v. Rameker, 2014年）。
  2. 第三者が設立したスプエンドスロス信託における受益者の持分は§541(c)(2)に基づき遺産から除外され、受益者にコストはかからない。注意点：自己設定型信託の制限条項は一般的に執行不能であり、§548(e)は実質的な意図を伴う此类への移転について10年間にわたって遡及的に適用される。
  3. 長期間居住している州で手厚いホムステッド免除を主張するが、申立ての1,215日前以内に取得した持分は214,000ドルまでが上限となる（§522(p)、2025年4月1日以降の事件）。注意点：免除は730日間の居住基準に従う（§522(b)(3)(A)）。
  4. エンタイティ・テナンシー（夫婦共同所有）財産は、州法が一方の配偶者の債権者からの差し押さえから保護する範囲で破産手続において免除される（§522(b)(3)(B)）。注意点：共同債権者は依然としてこれを執行でき、United States v. Craft (2002年)では連邦税留置権が此种持分に付着した。
  5. 州法で選択を認めている場合、連邦リスト（ホムステッドは2025年4月1日以降の事件において31,575ドル、§522(d)(1)）と州リストを比較し、有利な方を選択する。注意点：オプトアウトした州ではその州独自の免除規定が適用される。

用意するもの11 U.S.C. §§522, 541および548の条文、law.cornell.eduで閲覧可能パターソン対シュメイト事件、504 U.S. 753 (1992)における最高裁判所の判決意見2025年4月1日から適用される破産に関する司法会議の金額基準、現行の§522(p)の数値について

問い

  1. なぜ一部の信託における受益者の権利は破産財団から除外されるのか？
  2. 破産管財人は、申立てからほぼ10年前に行われた譲渡をどうやって取り消すことができるのか？
  3. なぜ破産法は、最近取得した住宅のエクイティに対するhomestead免除（居住用不動産免除）を制限しているのか？

探究

  1. 米国法典第11編に基づき人が破産申立を行うと、破産財団が設立される。11 U.S.C. §541(a)によれば、列挙された例外を除き、申立時点における債務者の財産に対するすべての法的または衡平法上の権利がこれに含まれる。第7章では、管財人が免除されない財団財産を回収し売却して債権者への支払いを行う。州が連邦の免除リストから除外されていない限り、債務者は連邦の免除規定または州の規定を利用して§522に基づき免除対象の財産を主張することができる。したがって、信託利益に関しては、二つの問題が重要となる。すなわち、それが本当に財団財産かどうか、そしてもしそうであれば免除対象かどうかである。
  2. 第541条(c)(2)項により、多くの受益者の権利は破産財団から除外される。「適用される非破産法に基づき実行可能な、信託における債務者の受益権の移転に関する制限は、破産手続きにおいても実行可能である」。したがって、州法上有効な他人によって設立された浪費信託における受益者の権利は、一般的に破産財団の外に留まる（レッスン4.3.2）。Patterson v. Shumate, 504 U.S. 753 (1992)の判決において、最高裁判所は「適用される非破産法」が州の浪費信託法に限らず連邦法も含むとし、ERISAに準拠する年金制度の所有権移転禁止規定もまた債務者の権利を破産財団から除外すると判断した。
  3. 自己設定型信託は異なります。国内資産保護法（DAPT）がない州では、浪費防止条項は一般的に委託者（settlor）をその自身の債権者から守ることはできません（例：UTC §505）。したがって、適用される非破産法に基づいてその制限を強制することはできず、委託者の利益は破産財団に含まれる可能性があります。DAPT法が適用される場合でも、受託者は引き続き資金提供行為に異議を唱えることができます。2005年の破産乱用防止・消費者保護法（BAPCPA）によって追加された§548(e)によれば、債務者が現在または将来の債権者を妨害し、遅延させ、だます意図で、申立て前10年以内に自己設定型信託や債務者が受益者となる類似の制度へ資金を移転した場合、受託者はその移転を無効にすることができます。
  4. 第548条(e)項は、一般的な規則と併用される。第548条(a)(1)項によれば、受託者は、申立て前2年以内に実際の意図（actual intent）があった場合に行われた譲渡、または破産状態や同様の困難な状況下で合理的な対価に満たない価格で行われた譲渡を無効とすることができる。第544条(b)項によれば、受託者はUVTAの一般的な4年間の期間規定など、州法上の取消し可能な譲渡に関する規則を適用することができる（レッスン6.3.1）。第548条(e)項の10年間の期間は、詐欺の兆候などの状況を通じて実際の意図が示される必要があり（レッスン6.3.2）、単に価値がないか破産しているだけでは不十分である。
  5. BAPCPAはまた、居住用不動産に関する免除規定も制限しました。§522(p)によれば、州の免除制度を適用しようとする債務者は、申立て前の1,215日間（約3年4ヶ月）以内に取得した居住用不動産（homestead）に対する利益について、定められた上限額以上を免除することはできません。この上限額は2005年に125,000ドルから始まり、§104に基づき3年ごとにインフレ率に応じて調整されており、2025年4月1日以降に申立てが行われる場合は214,000ドルです。同州内でそれ以前に取得された以前の住居から繰り越される利益は対象外となり、家族経営の農家は例外とされます。また、§522(q)では、例えば債務者が特定の証券法違反や、重大な傷害や死亡を引き起こした犯罪行為や不正行為によって負った債務の場合も同じ上限額が適用されます。
  6. さらに2つの規則が、破産直前に行われる財産処分に関して定めている。§522(o)によれば、債務者が債権者を妨害、遅延させたり欺こうとする意図で非免除財産を処分した場合、申立前の10年間にその住宅に加えられた価値分だけhomestead免除額が減額される。§522(b)(3)(A)によれば、債務者は申立前の730日間に居住していた州の免除規定を適用できる。もしその期間中に引っ越した場合は、その前の180日間に居住していた州、またはその方が長い期間分の州の規定を適用する。この解説では、破産法が信託やhomesteadをどのように扱うかを説明しているが、申立前に財産をどのように整理すべきかについては示していない。

重要な事実

  • 米国法第11編§541(a)によれば、破産財団には、列挙された例外を除き、申立時点における債務者の財産に対するすべての法的または衡平法上の権利が含まれる。
  • §541(c)(2)によれば、適用される非破産法に基づき実行可能な信託権利に対する移転制限は、その権利を遺産から除外する。
  • パターソン対シュメイト事件（1992年）は、「適用される非破産法」に連邦法が含まれると判示し、そのためERISAで認定された制度に関する権利は除外される。
  • 2005年の§548(e)によれば、受託者は、妨害、遅延、または詐欺を意図して10年以内に自己設定型信託への財産移転を無効にすることができる。
  • §522(p)は、申立ての1,215日以内に取得された利息に対するホームステッド免除額を定めており、2025年4月1日以降に申立てが行われる場合は214,000ドルとなっている。
  • §522(b)(3)(A)によれば、州の免除規定は一般的に、申立て前の730日間における債務者の住所地に従う。

演習 九・六・三・一

9集める読んでいる破産判決や事例研究における債務者に関する、9つまでの事実を挙げてください（場合によってはそれ以下の数になることもあります）。例えば、彼らが設立したまたは恩恵を受けている信託、退職年金制度、自宅及びその購入時期、申立前数年間の転居や財産移動などです。
6まとめる他者によって設立された信託利益、自己設定型信託、退職年金制度、居住用不動産（homestead）、住居および住所地、そして申立て前の移転の6つのカテゴリーに分類してください。
3絞り込む6つのカテゴリーを、遺産に入るものに関する事実、免除や上限に関する事実、そして受託者が異議を唱えうる移転に関する事実の3つのグループにまとめる。
1結晶化する他人によって設立された浪費信託は、債務者自身が作った信託と比べて破産手続きにおいて異なる扱いを受ける理由を、自分の言葉で1文で説明しなさい。

事実確認

日付、数字、主張は、下記に記載された公表資料と照合して確認しました。

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