MSTR Cat

Direito Cripto/Nível II · Impostos: a primeira armadilha/2.3 Registros e declarações/Lição 2

Ganhos de curto e longo prazo

Na tributação dos EUA, um dia além de um ano pode mudar a alíquota de um ganho com cripto das alíquotas da renda ordinária para as alíquotas menores de longo prazo.

É educação, não aconselhamento jurídico, tributário ou de investimento. O direito cripto varia entre países e estados e muda com frequência. Antes de agir, confirme as regras vigentes onde você mora com um advogado ou consultor tributário habilitado.

O caminho enxuto

A rota mais barata, com menos impostos, mais simples e mais privada que a lei permite, da melhor para a pior. Cada passo indica a regra em que se apoia e a condição que o mantém dentro da lei.

  1. Espere pelo menos um ano e um dia: a Publication 544 conta a partir do dia seguinte à aquisição, e a seção 1222 torna de longo prazo o ganho com bens mantidos por mais de um ano.
  2. Em 2026, os ganhos de longo prazo são tributados a 0% até US$ 49.450 de renda tributável para solteiros ou US$ 98.900 para declaração conjunta; com a dedução padrão de US$ 16.100 ou US$ 32.200, a renda total de até US$ 65.550 ou US$ 131.100 permanece nessa faixa.
  3. Em um ano de renda baixa, venda moedas de longo prazo dentro da faixa de 0% e recompre para elevar o custo de aquisição; a regra de wash sale não alcança ganhos, mas as moedas recompradas iniciam um novo prazo de manutenção.
  4. Distribua as vendas por vários anos para ficar abaixo dos limites, não indexados, do imposto de 3,8% sobre a renda líquida de investimentos (net investment income tax) (US$ 200.000 para solteiros, US$ 250.000 para declaração conjunta); NFTs tratados como colecionáveis podem enfrentar uma alíquota máxima de 28%.
  5. Residentes na Alemanha: as vendas privadas de criptoativos após mais de um ano não são tributadas nos termos do §23 EStG, e os ganhos anuais de vendas privadas inferiores a €1.000 são isentos; os cidadãos americanos continuam tributáveis pelos EUA onde quer que morem.

MateriaisA IRS Publication 544, seção sobre períodos de manutenção (a contagem começa no dia seguinte à aquisição)A Rev. Proc. 2025-32, seção 4.03, com os limites de 2026 para as alíquotas de longo prazo de 0%, 15% e 20%Sua própria lista de lotes da lição 2.3.1, com a data de aquisição de cada lote

Curiosidade

  1. Por quanto tempo preciso manter uma moeda para que o ganho conte como de longo prazo?
  2. Um ganho de longo prazo com cripto é sempre tributado a 15%?
  3. Trocar uma moeda por outra zera a contagem?

Explorar

  1. A tributação federal dos EUA divide os ganhos de capital pelo período de manutenção. Nos termos do 26 U.S.C. §1222, o ganho com um ativo de capital mantido por não mais de um ano é de curto prazo, e o ganho com um ativo mantido por mais de um ano é de longo prazo. O IRS aplica a mesma divisão aos ativos digitais mantidos como ativos de capital (Virtual Currency FAQ 6). Ativo de capital, aqui, significa simplesmente um bem mantido para investimento ou uso pessoal, e não como estoque de um negócio. As perdas se dividem da mesma forma, e os dois tipos são compensados entre si no Schedule D, e é por isso que a data de cada lote importa (lição 2.3.1).
  2. A contagem é precisa. A IRS Publication 544 diz para começar a contar no dia seguinte à aquisição do bem, e o dia da alienação conta. O exemplo dela: um ativo comprado em 17 de junho de 2024 e vendido em 17 de junho de 2025 não foi mantido por mais de um ano; vendido em 19 de junho de 2025, foi. Cada lote tem seu próprio relógio, de modo que vender parte de uma posição pode gerar os dois tipos de ganho. Trocar uma moeda por outra é uma alienação (lição 2.1.3), então a moeda recebida inicia um novo período de manutenção, com um novo custo de aquisição.
  3. Os ganhos líquidos de curto prazo são tributados pelas alíquotas da renda ordinária, as mesmas faixas dos salários. Depois que a lei de 2025 comumente chamada de One Big Beautiful Bill Act (Pub. L. 119-21) tornou permanentes as faixas de 2018, essas alíquotas são de 10%, 12%, 22%, 24%, 32%, 35% e 37%. Os ganhos líquidos de longo prazo sobre a maioria dos ativos são tributados a 0%, 15% ou 20%, conforme a renda tributável total. Para 2026, a Rev. Proc. 2025-32 fixa o teto da faixa de 0% em US$ 49.450 para declarantes solteiros e US$ 98.900 para casais com declaração conjunta, e o teto da faixa de 15% em US$ 545.500 e US$ 613.700. Esses valores são corrigidos pela inflação todos os anos.
  4. Dois adicionais podem elevar a alíquota. O net investment income tax do 26 U.S.C. §1411 acrescenta 3,8% sobre a renda de investimentos, incluindo ganhos de capital, para pessoas físicas cuja renda bruta ajustada modificada exceda US$ 200.000, ou US$ 250.000 na declaração conjunta; esses limites estão fixados na lei e não são corrigidos. Separadamente, o ganho com colecionáveis mantidos a longo prazo pode ser tributado a até 28%. Na Notice 2023-27, o IRS disse que pretende tratar alguns NFTs como colecionáveis, usando um teste de transparência (look-through) que olha para o ativo ou direito que o NFT representa, e pediu comentários (lição 1.2.6).
  5. Algumas aquisições têm períodos de manutenção especiais. Em uma doação em que você assume o custo de aquisição do doador, seu período de manutenção inclui o do doador; bens herdados têm regras próprias (lição 2.1.5). Os eventos de renda são diferentes, mais uma vez: recompensas de staking ou renda de mineração são tributadas como renda ordinária no recebimento (lições 2.2.1 e 2.2.2), e só as variações de preço posteriores se tornam ganho ou perda de capital, com um período de manutenção que começa no dia seguinte ao recebimento. Os impostos de renda estaduais seguem suas próprias regras, e outros países traçam a linha de outra forma ou nem a traçam, então a regra de um ano é apenas uma regra federal dos EUA.
  6. Uma verificação prática: pegue sua lista de lotes e marque a data em que cada lote completa um ano e um dia. Depois, veja seus ganhos realizados no ano corrente e quantos vieram de lotes mantidos por um ano ou menos. Esta lição explica como a alíquota é definida; não sugere manter ou vender segundo um calendário. O risco de preço durante a espera pode superar a diferença de alíquota, e a comparação correta depende da sua faixa, do imposto estadual e de outros ganhos ou perdas (lição 2.3.3), o que um assessor tributário qualificado pode examinar.

Fatos-chave

  • De acordo com o 26 U.S.C. §1222, um ganho de capital é considerado de longo prazo somente se o ativo foi mantido por mais de um ano.
  • A IRS Publication 544 diz que o período de manutenção começa no dia seguinte à aquisição e inclui o dia da alienação.
  • Para 2026, a Rev. Proc. 2025-32 fixa o teto da faixa de 0% dos ganhos de capital de longo prazo em US$ 49.450 para declarantes solteiros e US$ 98.900 para declaração conjunta.
  • Para 2026, a faixa de longo prazo de 15% termina em US$ 545.500 para declarantes solteiros e US$ 613.700 para declaração conjunta, e acima disso se aplica a alíquota de 20%.
  • O net investment income tax de 3,8%, previsto no 26 U.S.C. §1411, se aplica acima de US$ 200.000 de renda bruta ajustada modificada para declarantes solteiros e de US$ 250.000 para declaração conjunta.
  • Na Notice 2023-27, o IRS disse que pretende tratar certos NFTs como colecionáveis por meio de uma análise de transparência (look-through), o que pode significar uma alíquota máxima de longo prazo de 28%.

Exercício nove, seis, três, um

9ReunirListe até 9 alienações de cripto que você fez ou estudou em um ano, com a data de aquisição, a data de alienação e o ganho ou a perda de cada uma.
6AgruparClassifique-as em 6 categorias: ganhos de curto prazo, perdas de curto prazo, ganhos de longo prazo, perdas de longo prazo, alienações que foram trocas por outra moeda e alienações cuja data de aquisição você não consegue confirmar.
3DestilarReduza as 6 categorias a 3 grupos: tributadas pelas alíquotas ordinárias, tributadas pelas alíquotas de longo prazo e que exigem registros antes de se saber a alíquota.
1CristalizarEscreva 1 frase explicando, com suas próprias palavras, por que trocar uma moeda por outra reinicia o período de manutenção.

Verificação de fatos

Datas, números e afirmações verificados com as fontes publicadas listadas abaixo.

Abrir na academia interativa →

EN ES ZH JA KO RU DE FR MS